Tener varias operaciones abiertas no significa necesariamente tener varios riesgos independientes. Dos pares de Forex, acciones del mismo sector, índices relacionados o criptoactivos pueden responder al mismo factor subyacente.
Ejemplos de exposición compartida
- Dos pares de divisas con la misma moneda dominante.
- Varias tecnológicas sensibles al mismo movimiento sectorial.
- Posiciones simultáneas en índice y componentes del índice.
- Varias criptomonedas que reaccionan al movimiento general del mercado.
Mira el riesgo agregado
Si tres trades arriesgan 1R cada uno pero los tres dependen del mismo escenario, el riesgo económico puede ser más concentrado de lo que sugiere analizarlos por separado.
Qué añadir al journal
Registra exposición simultánea, grupo/sector, dirección y motivo común cuando sea relevante. Después revisa si las peores sesiones coinciden con concentración excesiva.
La correlación no es fija
Las relaciones entre activos cambian. Una correlación histórica no garantiza que dos instrumentos se muevan igual en el futuro. Utilízala como contexto, no como certeza.
Convierte el análisis en límites
Si encuentras concentración problemática, puedes probar límites de riesgo por grupo, sector o tema de mercado, además del riesgo individual por trade.